El drawdown máximo (MDD) mide la mayor caída de pico a valle en el capital de la cuenta durante un periodo. Responde a una pregunta práctica: ¿qué tan mal llegó a estar antes de recuperarse?
Por qué importa el drawdown
Muchos traders se centran en los retornos, pero el drawdown explica la supervivencia. Una estrategia con ROI alto y un drawdown del 60% puede ser inviable si no toleras esa pérdida.
Razones clave para seguir el drawdown:
- Tolerancia al riesgo — Compara el MDD con el capital que estás dispuesto a perder.
- Comparación de estrategias — Dos estrategias con ROI similar pueden tener perfiles de riesgo muy distintos.
- Tamaño de posición — Drawdowns grandes suelen indicar apalancamiento o concentración excesiva.
Cómo se calcula el drawdown máximo
- Sigue la curva de capital en el tiempo.
- Registra cada nuevo pico (máximo histórico).
- Mide la caída porcentual desde cada pico hasta el mínimo posterior.
- El drawdown máximo es la mayor de esas caídas.
Ejemplo: el capital sube de $10,000 a $12,000 (pico) y luego cae a $9,000 (valle). Drawdown = (12,000 − 9,000) / 12,000 = 25%.
Qué drawdown es “aceptable”
No hay un umbral universal: depende del activo, el apalancamiento y tus objetivos. Como referencia:
| Perfil | Rango típico de MDD |
|---|---|
| Conservador | Menos del 10–15% |
| Moderado | 15–25% |
| Agresivo | 25%+ |
Evalúa siempre el drawdown junto con métricas de retorno como ROI y tasa de acierto.
Drawdown en dogabot
Al revisar automatizaciones o backtests en dogabot, mira el drawdown máximo junto con el PnL total y el ROI. Un backtest con buenos retornos pero drawdown extremo puede no encajar con tu presupuesto de riesgo.
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